众合资本 3年半消失1.2亿张！这届“00后”正在“戒卡”，中小银行信用卡退潮

" 90 后"林艾（化名）的农商行信用卡，在手机卡包里躺平了大半年。

去年 10 月，林艾看到银行摆摊办卡，送的礼品格外醒目：炒锅、露营桌椅、吸尘器等任选其一，开卡还能获得 100 元还款金。

抱着"薅羊毛"的心态，林艾当即填表，不到 10 分钟，卡就办下来了。

但开卡之后的大半年里，她只使用过两次。

"平时根本想不起来用，也没有特别吸引人的优惠。"林艾说。她已经有两张大行的信用卡，日常使用已经足够。如果以后有大额消费，刚好碰上活动，农商行这张卡可能会拿出来刷一下。

更多时候，这张信用卡处于沉寂状态。

△图源：图虫

这也是当前多数中小银行信用卡业务的状态：没有消失，但越来越缺乏存在感。

银行信用卡业务整体退潮，已是不争的事实。有数据显示，截至今年一季度末，全国共有信用卡和借贷合一卡 6.87 亿张。这一数量较 2022 年三季度的 8.07 亿张峰值减少约 1.2 亿张。

在这场退潮中，中小银行信用卡受到的冲击，明显要高于国有大行和股份行。

数据显示，2025 年共有 30 家上市银行披露信用卡透支余额，合计约 7.39 万亿元，同比下降约 5.7%。其中，城农商行的降幅高于平均水平。同年，江苏银行、北京银行、长沙银行、瑞丰银行 4 家银行的信用卡透支余额降幅分别为 23.66%、22.18%、17.40%、33.97%。

国家金融与发展实验室副主任曾刚在接受时代周报记者采访时表示，信用卡业务正从"跑马圈地"转入"精耕细作"，分化的本质，是存量市场下盈利能力的分化。

在他看来，国有大行、股份行凭借品牌、客群和科技投入，仍能通过权益经营、场景绑定和精细化风控守住存量、挖掘单卡价值，招行等头部机构甚至逆势保持交易额相对稳健；而中小银行受制于资源、风控与获客能力，透支余额收缩更快，部分缺乏差异化优势的中小银行将主动收缩乃至退出信用卡市场。

对中小银行来说，信用卡业务正站在微妙的十字路口。

用户只为"羊毛"而来？" 00 后"不愿意办卡了

如果数据体现的是银行经营端的压力，那么用户的感受，则更直观地解释了这些压力从何而来。

"今天办信用卡送礼品，‘ 10 选 5 ’数量有限，平常都没有这么丰富的。"近日，在上海一场大型展会现场，江浙地区某城商行工作人员张衡（化名）告诉时代周报记者。现场的资料显示，" 10 选 5 "的礼品包括钥匙扣、卡套、毛绒玩具等，权益有微信或支付宝立减金券包等。

张衡表示，这几年信用卡业务不好做，他们行如今只在大型展会上针对性地做活动，平时较少主动推销。但在这个大型展会上，当天办卡的人数也不超过 5 个。

另一家城商行工作人员也告诉时代周报记者，城农商行以及一些规模更小的银行做信用卡，很大程度上是为了增强客户黏性，基本不赚钱。"像我们银行，现在一单信用卡业务的成本至少要 500 元，根本赚不回本，国有大行和股份行相对好一些。"

在上述大型展会现场，时代周报记者观察到，设有信用卡办理点的城商行极少，如杭州银行、北京银行。而江苏银行、南京银行、青岛银行、日照银行现场工作人员均表示，当天没有办理信用卡的业务。

当中小银行逐渐减少营销投入，最先发生变化的，是信用卡在消费者生活中的存在感弱化。

时代周报记者采访多名年轻消费者发现，他们所持有的信用卡多以建设银行、招商银行、中信银行、平安银行等为主，一般不会考虑城农商行。

" 00 后"高昊（化名）告诉时代周报记者，小银行的"羊毛"不如大行，自己平时也没有使用信用卡消费的习惯。"如果刚好有需求、开卡福利足够吸引，才会考虑在小银行办卡。"高昊说。

从体验上来看，部分中小银行信用卡的服务也令消费者感到不满。

△图源：图虫

有农商行的信用卡用户于洋（化名）表示，"各种福利要么领不到，领到了也用不了，明明在使用时间和范围内的商家，核销的时候都不行。"此外，她还表示，App 也体验不佳，许多业务最后都需要转人工客服处理。

有城商行信用卡用户周璘（化名）则称，办卡以来，多次被银行收取利息和违约金。他认为费用本身是可以接受的，但由于偶尔会忘记还款，而 App 内又无法设置自动还款，这让他觉得"白白多花了钱"。

"用了这么多家银行的信用卡，就这家没法设置自动还款。"最后，周璘选择注销了这张卡。

透支余额三年最高收缩 80%，不良率最高达 11.03%

信用卡存在感下降，或许还不是令银行感到最棘手的，更现实的困境是，当用户越来越少使用信用卡，这门生意的盈利能力正在承压。

通常来说，上市银行将信用卡归类至个人零售业务，多数不会单独披露信用卡业务收入情况。信用卡交易额和透支余额，是业务活跃度的重要指标。

2025 年，仅有 6 家上市银行披露了信用卡交易额，整体呈下滑趋势。华东一家城商行 2025 年信用卡交易额为 966.05 亿元，同比下降约 12%。

透支余额的变化更能反映中小银行的压力。

企业预警通显示，截至 2025 年末，有数据披露的上市城商行中，信用卡透支余额在百亿元以上的有 5 家。2025 年，这 5 家城商行中有 4 家透支余额下滑，其中 1 家跌幅超过 20%。

西安银行、瑞丰银行、苏农银行、无锡银行 4 家银行的 2025 年信用卡透支余额均在 10 亿元以下，信用卡业务规模相对靠后。以瑞丰银行为例，其信用卡透支余额曾在 2022 年末达到 40 亿元以上，过去三年已缩水超过 80%。

多名接受时代周报记者采访的年轻人表示，大额消费甚至日常消费，信用卡并不是第一选择，储蓄卡、花呗等渠道同样会被纳入考虑。这或许也从侧面反映了信用卡透支余额下降的原因。

上海" 95 后"章霞（化名）告诉时代周报记者，这两年她很少使用信用卡进行大额消费，一方面是消费降级；另一方面，如果确实需要信用卡消费，会优先选择免息期更长、优惠更大的银行。

余额收缩的同时，中小银行信用卡的资产质量问题也逐渐浮现。

据企业预警通，2025 年，15 家上市银行披露了信用卡不良率，超 10 家同比上升。城商行"未能幸免"，兰州银行、郑州银行分别较 2024 年末上升 101 个基点、21 个基点，分别达到 2.8%、2.76%。

部分中小银行的风险压力更为突出。2025 年末，东莞农商银行信用卡不良率高达 11.03%，较 2024 年末上升 501 个基点；晋商银行 2023 年末信用卡不良率达 8.27%，但 2024 年、2025 年均未披露。

△图源：图虫

在曾刚看来，透支余额收缩对中小银行零售的冲击是多重的：规模萎缩直接拉低零售贷款增量和利息收入，叠加分期、手续费等中收下滑，对本就承压的净息差形成挤压。更值得警惕的是，"缩量"与"不良"并存——余额下降的同时，不良率攀升。分母变小会进一步推高账面不良率，加大拨备压力。

资深信用卡专家董峥向时代周报记者表示，信用卡高不良率一定程度上反映了银行在增量发展阶段的风险扩张。

他认为，过去，为了争夺市场份额，部分银行会以高额度授信来获客，或通过提额来挽留准备销户的用户。在经济较好时，持续消费和按时还款，能够维持业务表面的健康。但当经济下行，持卡人收入受到影响，风险就有可能迅速演变为逾期和坏账。

继续发卡，出路在哪？

对中小银行来说，信用卡似乎是一门越来越不划算的生意。但许多银行，仍在继续发卡。

企业预警通显示，2025 年，长沙银行、贵阳银行、苏州银行和青农商行等上市城农商行的发卡量均保持增长，分别同比增加约 6 万张、7 万张、4 万张和 2 万张。

透支余额下滑、不良率承压，中小银行为什么还要继续发卡？

有业内人士向时代周报记者分析，在银行的全金融业务中，存款、贷款、零售业务的同质化程度较高。对中小银行来说，信用卡是少数有机会做出差异化的零售产品之一。但信用卡高度依赖规模化的个人零售业务，如果没有足够的用户规模，系统、风控、运营和权益的投入难以被摊薄，盈利也就无从谈起，中小银行因此会陷入"进退两难"的处境。